导　　师： 宋光辉

授予学位： 硕士

作　　者： ;

机构地区： 华南理工大学

摘　　要： 商业银行流动性不仅是银行风险管理的重要方面，而且它的波动是反经济周期的，对宏观经济有着信号预警作用。因而，在宏观层面进行银行系统流动性测度有着较高的理论意义和现实意义。　　 论文探讨了综合性银行系统流动性指标的测度方法，并将所测结果进行检验和应用。首先根据相关性，相符性，全面性，灵敏性，宏观性，易获取性的指标选取原则，从众多的银行流动性指标中选出了能代表银行的资产，负债以及非市场限制三方面流动性因素的五个指标，然后通过主成份分析法或合成指数编制法将这五个指标合成一个综合指标，即银行系统流动性指数。在测出银行系统流动性指数以后，将其与多个宏观经济变量如工业增加值，进出口总额增幅，物价指数，国房景气指数，股指以及M2等做了相关分析，协整分析和Granger检验。结果表明，银行系统流动性指数与多个宏观经济指标呈高度负相关，银行流动性波动成为多个宏观经济指标波动的Granger原因，说明指数走势是反经济波动的，且它的波动较宏观经济指标波动具有超前性，在所取的数据样本期间验证了论文提出的推断。　　 商业银行系统流动性测度的意义在于，对经济管理当局来说，测出的指标可以用来进行银行流动性风险监管;可以用来辅助判断经济形势，为经济调控政策出台提供依据;还可以跟踪货币政策传导渠道是否通畅。　　 本论文的创新之处：一是在宏观层面综合性地测度商业银行系统流动性，尽管国内有学者做过银行流动性指标体系的研究，但缺乏综合性和宏观性;二是在检验和应用所测指数可信性的过程中，论文做了关于我国银行流动性与经济波动的实证研究，论证了银行流动性的反周期性。

关 键 词： 商业银行 系统流动性 银行流动性 宏观经济指标 指数编制 经济波动 综合性 测度 宏观层面 政策传导渠道 银行风险管理 检验 宏观性 宏观经济变量 进出口总额 成份分析法 综合指标 指标体系 指标合成 预警作用

领　　域： [经济管理—金融学]