导　　师： 赵家敏

学科专业： B0204

授予学位： 硕士

作　　者： ;

机构地区： 暨南大学

摘　　要： 在证券投资基金绩效研究的发展过程中，评估的因素或指标问题一直是争论最大的一个方面，也是证券投资基金绩效评估方式不断发展所遵循的主线。 目前，对于中国证券投资基金绩效的研究与评估，基本上围绕着两个方面，即绩效理论模型的可应用性探讨或简单的指标公式套算，计算某些绩效指标，如平均周收益率，贝塔系数，詹森系数，特雷诺系数，夏普系数，VAR和平均周收益率／VAR等几项指标;和对基金持股集中度的研究，以及由此引伸的对基金经理的投资组合中的行业选择倾向的研究，市场各方一直在试图将基金经理的投资组合选择与市场热点和发展方向连接起来，并希望籍此引导市场投资理念的转变与成熟。 绩效指标的测算固然有其必要性，但在当前中国基金业刚刚起步的阶段，深入分析，探讨形成绩效结果的内在原因也是不可或缺的;同时，随着基金品种的丰富，证券投资基金绩效的研究与评估，也应更多地关注不同类型和投资风格基金之间的绩效差异。 本文在系统归纳国内外证券投资基金绩效研究成果的基础上，针对国内证券投资基金运作的某些方面，如投资风格，投资理念，关连人的干扰因素等方面做一些探讨，并对完善中国的投资基金评估体系提出一些建议。

关 键 词： 证券投资 投资基金 绩效评估 投资风格 投资理念

领　　域： [经济管理—金融学]