作　　者： ; ;

机构地区： 暨南大学经济学院统计学系

出　　处： 《暨南大学学报（自然科学与医学版）》 2011年第1期10-13,共4页

摘　　要： 研究半马氏过程下的期权定价问题.假定标的资产的对数收益率服从一个离散时间有限状态空间的半马氏过程,在此基础上得出了欧氏和美氏期权价格的公式,并且给出了严格的证明,这些都是二叉树模型的推广. Option pricing under semi-Markov process is studied.Suppose logarithmic payoff rate of underlying assets is subject to a semi-Markov process in discrete-time finite state space,the formula of European option and American option pricing are derived and strictly proved,those are generation of binomial tree model.

关 键 词： 半马氏过程 期权定价 欧氏期权 美氏期权

领　　域： [理学] [理学]