作　　者： ; ;

机构地区： 太原理工大学经济管理学院

出　　处： 《全国商情》 2010年第11期22-24,共3页

摘　　要： 目前VAR模型是市场上用统计技术综合衡量和管理风险的主流方法,是国际上通行的计量技术。本文应用VaR的基本原理,同时利用对数正态分布的尖峰后尾特征并结合贝叶斯方法,通过先验分布以及后验分布对参数的修正得到市场风险资产VAR的计算公式,对其进行分析,并与pareto分布下的市场风险VAR值进行比较。研究表明:对数正态分布下市场风险资产的损失率比pareto分布下有更好的风险拟合特征,能更好的描述市场风险资产的随机性最大损失。

关 键 词： 对数正态分布 市场风险 贝叶斯估计 先验分布 后验分布

领　　域： [经济管理]